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高資產人士面對全球市場的波動、稅務政策的調整以及家族傳承的複雜挑戰，超高淨值人羣的關注焦點已從“如何增加財富”轉向“如何守住財富”。然而，當面對家族辦公室（Family Office）與私人銀行（Private Bank）兩大財富管理平台，究竟該如何選擇？ 僅從以下不同面向分別說明。
一、服務模式面向：客製化VS標準化
家族辦公室的本質是“專屬管家”
聯合家族辦公室（MFO）：服務多個家族，共享資源降低成本，但仍強調個性化方案。團隊由法律、稅務、投資、信託等領域的頂尖專家組成，完全以家族需求爲核心。家族辦公室像私人醫生，長期追蹤家族“財富健康”。
私人銀行則是“頂級VIP服務”
私人銀行依託大型金融機構，提供標準化的高淨值服務套餐（如投資組合、保險、貸款）。優勢在於具備全球化的金融網絡和即時市場資源，但服務深度受限於銀行內部流程及監管法規。
二、財富風險隔離與利益衝突面向
家族辦公室：
通過境外信託、基金會等架構實現資產法律隔離，規避企業經營風險、婚姻風險、遺產糾紛，將資產與個人債務完全切割。
私人銀行：
隱私保護依賴銀行保密協議，但受制於 CRS （全球稅務信息交換系統），跨境資產透明度提高。此外，銀行產品往往與機構自身利益綁定（如代銷理財產品），可能存在潛在利益衝突。
三、成本考慮面向
家族辦公室：
依據調查，家辦年運營成本通常佔管理資產的1%-2%。以管理10億美元資產計算，年支出約1000萬-2000萬美元。因此，適合資產規模超3億美元的超高淨值家族。若資產規模低於1億美元，家族辦公室的固定成本（如雇傭全職CIO、租賃辦公場地）可能吞噬收益。
私人銀行：
銀行手續費率普遍介於0.5%-1%之間，隱性成本高，例如，產品手續費、超額收益分成。通常超過5億美元時，私人銀行的標準化服務難以滿足複雜需求。
四、家族傳承規劃面向
家族辦公室：
深度介入家族治理，通過家族憲法、接班人培養計畫、慈善基金會等實現家族價值觀傳承。舉例來說，洛克菲勒家族辦公室運營140年，六代子孫仍穩居頂級富豪圈層。
私人銀行：
側重金融工具運用（如信託及投資理財）。但對家族矛盾調解、下一代教育等“家族傳承需求”較無切入點。
五、全球投資佈局面向
家族辦公室：
通過自主搭建“生態系統”，直接投資地產、併購及配置私募股權等等，實現資產多元化。例如，香港鄭氏家族通過家族辦公室控股歐洲電信、澳洲能源等關鍵資產，形成抗週期的堡壘。
私人銀行：
以國際著名私人銀行為例，瑞士信貸、瑞銀等機構擁有百年全球佈局，可快速調用齊全輕資本市場資源，適合需要頻繁跨境交易的高資產人士。
如何選擇：依家族需求動態優勢組合
家族辦公室係構建“跨越世紀的財富堡壘”。而私人銀行提供“金字塔頂端服務”。選擇的關鍵，在於認清家族的真實需求，可依其資產規模、發展階段及控制權偏好等，擇其需求，做優勢組合。
（一）依資產規模：
家族資產在1億美元以下優選私人銀行；3億美元以上可設立單一家辦；中間地帶考慮聯合家辦+私人銀行互補。
（二）依發展階段：
創一代聚焦財富增值選私人銀行；延續至第二代，家族需解決傳承問題必需建立家辦。
（三）依控制權偏好：
追求控制主導權優選家辦；傾向借力機構資源則選私行。
資料來源：本網站編輯室根據相關報導整理編撰